Le Compte d’épargne libre d’impôt (CELI) continue de gagner en popularité au Canada, mais il reste encore sous-utilisé par de nombreux épargnants. En 2026, le plafond annuel de cotisation est fixé à 10 000 $, et une personne admissible depuis peu peut disposer d’un espace total pouvant atteindre environ 14 000 $ si elle n’a jamais cotisé auparavant. Malgré ce potentiel, beaucoup de Canadiens utilisent encore le CELI comme un simple compte d’épargne, laissant ainsi passer des opportunités de croissance et de revenus.
Pourtant, bien structuré, un CELI peut devenir un véritable générateur de flux de trésorerie, notamment grâce aux investissements en actions versant des dividendes.
Transformer son CELI en source de revenus
Plutôt que de laisser l’argent dormir, il est possible d’investir dans des titres qui versent des dividendes réguliers. Ces revenus peuvent ensuite être retirés sans impôt, ce qui constitue un avantage majeur, surtout à la retraite.
Même si plusieurs actions à dividendes se négocient aujourd’hui près de leurs sommets annuels après avoir rebondi suite aux incertitudes économiques récentes, elles restent intéressantes pour générer des revenus stables sur le long terme.
CT REIT : un revenu mensuel stable
CT REIT, coté à la Bourse de Toronto sous le symbole CRT.UN, est un exemple d’actif pouvant être intégré dans un CELI pour produire un flux de trésorerie constant.
Après avoir connu une baisse entre 2024 et 2025 sous les 15 $, le titre s’est redressé et évolue désormais autour de ses plus hauts annuels, proches de 18 $. Cette reprise est liée à l’amélioration du marché immobilier et à la baisse des taux d’intérêt.
Le fonds immobilier bénéficie également du soutien stratégique de sa société mère, Canadian Tire, qui continue de renforcer son réseau de magasins.
Ses principaux atouts incluent :
- Un rendement d’environ 5,4 %
- Des versements mensuels
- Une croissance annuelle des dividendes estimée entre 2,5 % et 3 %
- Un programme de réinvestissement des dividendes
Une nouvelle hausse de dividende est attendue vers juillet 2026, ce qui renforce son attrait pour les investisseurs axés sur les revenus.
Actions énergétiques : une opportunité à surveiller
Le début de l’année 2026 a été marqué par une forte hausse des actions du secteur énergétique, alimentée par des tensions géopolitiques, notamment liées à la crise pétrolière au Venezuela et aux conflits au Moyen-Orient.
Des entreprises comme Canadian Natural Resources et Enbridge ont enregistré des hausses importantes de leurs cours, respectivement jusqu’à 64 % et 20 %, avant de connaître un léger repli.
Même si ces titres restent prometteurs sur le long terme, il peut être judicieux d’attendre une correction avant d’investir, car les marchés s’ajustent progressivement à cette nouvelle dynamique énergétique.
À plus long terme, le Canada pourrait tirer avantage de cette situation en développant ses exportations d’énergie vers l’Asie, notamment via la route du Pacifique Nord.
Canadian Natural Resources se distingue par ses importantes réserves de sables bitumineux et ses coûts de production compétitifs. Enbridge, de son côté, investit massivement dans les infrastructures de transport de gaz naturel et explore des opportunités liées à la demande croissante en énergie des centres de données alimentés par l’intelligence artificielle.
Power Corporation : stabilité et diversification
Power Corporation du Canada constitue une autre option intéressante pour générer des revenus réguliers dans un CELI.
Le titre évolue actuellement à des niveaux record, soutenu par une hausse de la demande dans le secteur de l’assurance, liée à l’incertitude économique mondiale.
En tant que société de portefeuille, Power Corporation bénéficie :
- De la croissance de ses activités en assurance vie
- Du développement de ses services de gestion de patrimoine
- D’une politique de distribution de dividendes stable
Même si certains segments comme les investissements alternatifs progressent plus lentement, la solidité globale du groupe en fait un choix fiable pour les investisseurs à la recherche de revenus.
Exemple de stratégie avec 10 000 $
Un investisseur disposant de 10 000 $ dans un CELI pourrait répartir son capital de manière équilibrée entre plusieurs titres à dividendes.
Par exemple :
- 2 500 $ dans un fonds immobilier comme CT REIT
- 2 500 $ dans une entreprise énergétique
- 2 500 $ dans une autre société énergétique ou d’infrastructure
- 2 500 $ dans une entreprise financière comme Power Corporation
Une telle répartition permettrait de générer environ 462 $ de revenus annuels sous forme de dividendes, tout en diversifiant les sources de revenus entre différents secteurs économiques.
Pourquoi cette stratégie fonctionne en 2026
Le contexte économique actuel, marqué par des taux d’intérêt encore élevés et des tensions sur les marchés énergétiques, favorise les entreprises capables de générer des flux de trésorerie solides.
Les actions à dividendes offrent :
- Une source de revenus réguliers
- Une protection partielle contre l’inflation
- Une stabilité relative dans des marchés volatils
Combinées aux avantages fiscaux du CELI, elles deviennent un outil particulièrement puissant pour construire un revenu passif.
Conclusion
En 2026, le CELI ne se limite plus à un simple compte d’épargne. Utilisé intelligemment, il peut devenir une véritable machine à générer des revenus, notamment grâce aux investissements en actions à dividendes.
Avec une stratégie bien diversifiée et une vision à long terme, un investissement de 10 000 $ peut produire un flux de trésorerie régulier tout en bénéficiant d’une croissance exonérée d’impôt. Dans un environnement économique incertain, cette approche offre un équilibre intéressant entre rendement et sécurité.
FAQ
Peut-on retirer les dividendes du CELI sans impôt ?
Oui, tous les retraits du CELI sont exonérés d’impôt.
Est-ce risqué d’investir en actions dans un CELI ?
Comme tout investissement en actions, il existe un risque, mais il peut être réduit grâce à la diversification.
Les dividendes sont-ils garantis ?
Non, ils dépendent des performances des entreprises.
Est-il préférable d’investir en une seule fois ou progressivement ?
Cela dépend de votre stratégie, mais investir progressivement peut réduire le risque.
Le CELI est-il adapté à la retraite ?
Oui, c’est l’un des meilleurs outils pour générer des revenus non imposables.